全景复盘报告 (2026-06-01)
📊 市场全景
- 指数：上证4057.74(-0.27%)、深成指15340.36(-1.51%) | 成交额2.88万亿(缩量4415亿)
- 涨跌：上涨2240/下跌3822 | 涨跌停：119/22家（炸板率80%）| 昨日涨停+2.72%
- 情绪温度：🟢较高（市场人气较高，市场温度68°C）
📈 连板梯队
- 合锻智能(SH603011)：4天4板，PCB层压设备+可控核聚变+商业航天，LHB净买入0.43亿（温州帮）
- 粤电力A(SZ000539)：4天4板，电力+绿电+算电协同，成交45亿
- 天地在线(SZ002995)：3天3板，AI应用+字节系代理
- 中京电子(SZ002579)：3天2板，PCB+人形机器人+FPC，LHB净买入0.86亿
- 春秋电子(SH603890)：2天2板，AIPC+液冷+戴尔供货，LHB净买入1.30亿（作手新一）
🔥 热点板块
▸ AI硬件/液冷/算力（涨停10+家，主线爆发）
- 驱动逻辑：合锻智能4连板+AI服务器驱动液冷需求，胜宏科技/英维克等共振
- 龙头：合锻智能(SH603011)4板涨停，成交6.87亿
- 中军：江海股份(SZ002484)涨停10%，成交66.4亿
- 核心人气股：胜宏科技(SZ300476)成交176亿涨7.1%（机构+量化）、英维克(SZ002837)成交44亿跌5.45%
▸ 电力/绿电（涨停8家）
- 驱动逻辑：广东电网负荷创新高+容量电价政策+算电协同
- 龙头：粤电力A(SZ000539)4板涨停，成交45亿
- 中军：晋控电力(SZ000767)2板涨停，成交41亿，LHB净买入3.37亿（3家机构）
- 核心人气股：华能蒙电(SH600863)成交58亿涨8.49%
▸ AIPC/消费电子（涨停5家）
- 驱动逻辑：戴尔AI PC出货量暴增，AIPC供应链受益
- 核心人气股：春秋电子(SH603890)2板涨停，LHB净买入1.30亿（作手新一）；泓淋电力(SZ301439)2板涨停，成交12.4亿；软通动力(SZ301236)涨停20%成交14.5亿
▸ PCB/覆铜板（涨停5家）
- 驱动逻辑：AI服务器驱动ABF/PTFE涨价
- 核心人气股：中京电子(SZ002579)3天2板涨停，成交38.2亿；生益科技(SH600183)成交160亿
▸ 封测/存储（分化）
- 龙头：长电科技(SH600584)成交231亿跌7.8%（机构卖出）
- 核心人气股：华天科技(SZ002185)成交129亿跌4.71%
🎯 明日策略（核心人气股）
▸ AI硬件/液冷（主线延续，重点关注）
策略：合锻智能4连板+液冷需求爆发，明日关注缩量回调低吸机会
1. 合锻智能(SH603011)：4板龙头+PCB层压设备+可控核聚变，成交6.87亿+LHB净买入0.43亿
- 操作：竞价若低开<3%可低吸，高开慎追
2. 江海股份(SZ002484)：MLCC+超级电容，成交66.4亿涨停
- 操作：回踩均线低吸
▸ 电力/绿电（主线延续，关注）
- 粤电力A(SZ000539)：4板+电力+绿电，成交45亿
- 操作：情绪溢价延续
- 晋控电力(SZ000767)：2板+LHB净买入3.37亿（3家机构）
- 操作：回踩均线低吸
▸ AIPC/消费电子（持续关注）
- 春秋电子(SH603890)：2板+LHB净买入1.30亿（作手新一）
- 操作：明日情绪延续
- 软通动力(SZ301236)：涨停20%+LHB净买入3.80亿（章盟主+量化打板）
- 操作：明日情绪溢价
⚠️ 风险提示
- 市场情绪较高但炸板率80%极高，连板溢价有限
- 光模块龙头分化：中际旭创-2.68%、新易盛-3.77%、天孚通信-5.78%
- 存储芯片调整：长电科技-7.8%、澜起科技-8.18%、佰维存储-6.83%
- 主力净流出609.7亿，市场整体偏弱
- 两融余额创历史新高，警惕杠杆踩踏